کاربرد شاخص ترس و طمع در خرید و فروش ارز دیجیتال چیست؟

خرید ارز دیجیتال بدون توجه به احساسات حاکم بر بازار، اشتباه خطرناکی است که بسیاری از معامله‌گران مرتکب می‌شوند. بدون در نظر گرفتن احساسات حاکم در بازار، ممکن است نتایج تمام تحلیل‌های فاندامنتال و تکنیکال شما به‌راحتی اشتباه از آب در بیاید. شما به‌عنوان معامله‌گر در محیط ایزوله قرار ندارید و نمی‌توانید نسبت به تصمیمات سایر تریدرها بی‌تفاوت باشید. برای این منظور در بازار ارزهای دیجیتال یک شاخص کلیدی ابداع شده است. شاخص ترس و طمع ارز دیجیتال در تشخیص احساسات بازار نقش تعیین کننده‌ای دارد. در ادامه با ما همراه باشید تا به بررسی نحوه استفاده از این شاخص در خرید و فروش بیت کوین و سایر رمزارزها بپردازیم.

شاخص ترس و طمع چیست؟

شاخص ترس و طمع (Fear and Greed Index) ارز دیجیتال نشان‌دهنده احساسات کلی حاکم بر بازار کریپتوکارنسی در هر لحظه است. این شاخص به‌صورت کمی بین 0 تا 100 اندازه‌گیری می‌شود. وقتی شاخص روی عدد صفر باشد، به‌معنی آن است که بازار در وضعیت ترس شدید (Extreme Fear) به‌سر می‌برد. بر عکس با رسیدن این شاخص به عدد 100، بازار در وضعیت طمع حداکثری (Extreme Greed) خواهد بود.

تغییرات شاخص ترس و طمع روی قیمت لحظه‌ای تتر تاثیرگذار نیست؛ اما می‌تواند تقاضای خرید تتر تحت تاثیر قرار دهد. از طرفی دیگر، این شاخص کمک می‌کند تا روند فعلی قیمت آنلاین بیت کوین پیش‌بینی کنید.

وقتی این شاخص در محدوده ترس قرار دارد، یعنی احساسات کلی بازار نسبت به رمزارزها منفی و نزولی است. اصطلاحا در این شرایط گفته می‌شود که بازار حالت خرسی به‌خود گرفته است. نتیجه چنین احساسی، افزایش فشار فروش بیت کوین و سایر رمزارزها است. همچنین تریدرهای با تجربه در معاملات فیوچرز به‌سراغ پوزیشن‌های فروش در شرایط بازار خرسی می‌روند و از کاهش قیمت بیت کوین لحظه‌ای سود می‌برند.

همچنین وقتی این شاخص در محدوده طمع قرار دارد، یعنی احساسات کلی بازار نسبت به رمزارزها مثبت و صعودی است. اصطلاحا در این شرایط گفته می‌شود که بازار حالت گاوی به‌خود گرفته است. نتیجه چنین احساسی، افزایش فشار خرید بیت کوین و سایر ارزهای دیجیتال است. همچنین تریدرهای با تجربه در معاملات فیوچرز به‌سراغ پوزیشن‌های خرید در شرایط بازار گاوی می‌روند و از افزایش قیمت لحظه‌ای بیت کوین سود می‌برند.

راهنمای استفاده از شاخص ترس و طمع در خرید ارز دیجیتال

جدول زیر کمک می‌کند از شاخص ترس و طمع به بهترین شکل در بررسی وضعیت نرخ بیت کوین کمک بگیرید.

نکته کلیدی که باید در نظر داشته باشید آن است که معمولا شاخص در شرایط ترس شدید و طمع شدید در ناپایدارترین شکل ممکن به‌سر می‌برد. بر این اساس وقتی شاخص به محدوده طمع شدید وارد می‌شود، باید منتظر اصلاح زودهنگام قیمت روز بیت کوین باشید. عکس این موضوع برای محدوده طمع شدید صدق می‌کند.

شاید این طور به‌نظر برسد وقتی شاخص ترس و طمع در محدوده خنثی قرار داشته باشد، به‌معنی آن است که شرایط برای خرید بیت‌کوین در ایران مناسب نیست؛ اما تجربه نشان می‌دهد وقتی این شاخص بین 46 تا 54 قرار دارد، نتایج تحلیل تکنیکال و فاندامنتال ارزهای دیجیتال بیش از هر زمان دیگری درست از آب در می‌آیند.

نحوه محاسبه شاخص ترس و طمع بیت کوین

احتمالا کنجکاو هستید که شاخص ترس و طمع ارز دیجیتال بیت کوین چگونه محاسبه می‌شود؟ معمولا 5 فاکتور کلیدی برای اندازه‌گیری این شاخص در نظر گرفته می‌شوند:

1. تغییرات قیمت روز بیت کوین

شاخص ابتدایی اندازه‌گیری میزان نوسانات قیمت آنلاین بیت کوین است. بر این اساس قیمت لحظه‌ای با میانگین 30 و 90 روز گذشته مقایسه می‌شود. افزایش بیش از حد قیمت نسبت به میانگین، نشانه احساس ترس در بازار تلقی می‌شود. سهم این فاکتور در محاسبه شاخص ترس و طمع حدود 25 درصد است.

2. میزان خرید و فروش بیت کوین

حجم معاملات یکی از شاخص‌های کلیدی برای پیش‌بینی افزایش یا کاهش قیمت بیت کوین در کوتاه مدت است. برای محاسبه شاخص ترس و طمع هم سهم 25 درصدی به حجم معاملات اختصاص پیدا می‌کند. دقیقا مشابه فاکتور قبل، تغییرات حجم معاملات نسبت به میانگین 30 و 90 روزه مبنای محاسبه این فاکتور است. افزایش بیش از حد حجم معاملات در پلتفرم‌های خرید و فروش ارز دیجیتال مانند صرافی بیت ایمن ، نشانه احساس طمع در بازار است.

3. احساسات کاربران در شبکه‌های اجتماعی

تحلیل نظرات کاربران در شبکه‌های اجتماعی هم به‌عنوان یک فاکتور مهم در اندازه‌گیری شاخص ترس و طمع لحاظ می‌شود. بر این اساس یک یا چند شبکه اجتماعی مانند ایکس (توییتر) انتخاب می‌شود. سپس هشتک‌های خاصی مرتبط با بیت کوین مد نظر قرار می‌گیرد. نرخ تعامل کاربران با این هشتگ‌ها مبنای محاسبه وضعیت ترس یا طمع در شبکه‌های اجتماعی خواهد بود. سهم این فاکتور هم برابر با 15 درصد است.

4. نظرسنجی از معامله‌گران

معمولا در فواصل زمانی مشخص، نظرسنجی درباره احساسات کاربران نسبت به قیمت بیت کوین به‌عمل می‌آید. نتایج این نظرسنجی‌ها از جامعه آماری مشخص هم مبنای دیگری برای اندازه‌گیری شاخص ترس و طمع است. البته تنها برخی از سایت‌هایی هستند که این شاخص را به‌صورت فعال محاسبه می‌کنند و سهم آن را هم از مجموع معادل 15 درصد در نظر می‌گیرند. مابقی این سهم را بین سایر فاکتورها تقسیم می‌کنند.

5. دامیننس بیت کوین

دامیننس یک ارز دیجیتال سهم آن را در مقایسه با مارکت کپ کل بازار کریپتوکارنسی نشان می‌دهد. اهمیت این شاخص برای بیت‌کوین بیش از هر رمزارز دیگری است. بر این اساس هر زمان دامیننس بیت‌کوین افزایش می‌یابد، خریداران به سمت آن هجوم می‌آورند. برعکس با کاهش این شاخص، سرمایه‌ها به‌سمت آلت کوین‌ها حرکت می‌کند. تغییرات دامیننس بیت کوین با ضریب 10 درصد مبنای محاسبه شاخص ترس و طمع بیت کوین لحظه‌ای قرار می‌گیرد.

کلام پایانی

در این مطلب بررسی کردیم که شاخص ترسی و طمع ارز دیجیتال چیست و چه کاربردی دارد. سایت‌های مختلفی هستند که نمودار شاخص ترس و طمع کریپتو را به‌صورت رایگان در اختیار شما قرار می‌دهند. البته ناگفته نماند که در بسیاری از آن‌ها تنها نمودار ترس و طمع بیت کوین ارائه می‌شود. به‌عنوان مثال می‌توان به سایت coinglass.com اشاره کرد. در این سایت علاوه بر شاخص ترس و طمع لحظه‌ای بیت‌کوین، نمودار این شاخص از گذشته تا به امروز نیز در دسترس کاربران قرار می‌گیرد.